O mercado de ações é o ambiente em que se negociam ações e outros ativos de renda variável. Sendo uma ferramenta da economia, o mercado de ações pode ser positivo para todos os agentes envolvidos. Por exemplo, as empresas captam recursos para financiarem suas atividades e expansão. Enquanto isso, os investidores podem comprar ações para lucrar e até obter uma renda passiva.
Apesar de parecer muito simples, ainda há muitos detalhes a observar sobre esse ambiente de negociação. Por isso, criamos este post completo, com as principais informações a saber sobre o mercado de ações. Então, que tal conhecê-las?
O que é o mercado de ações?
O mercado de ações é onde as pessoas compram e vendem pequenas partes de empresas conhecidas como ações. Essas empresas são de capital aberto, o que significa que qualquer pessoa pode comprar uma parte delas. As ações fazem parte de um tipo de investimento chamado renda variável, onde o valor pode subir ou descer.
No Brasil, o mercado de ações é regulado pela B3 (a bolsa de valores brasileira) e pela Comissão de Valores Mobiliários (CVM), que estabelecem as regras para essas negociações. Embora muitos pensem que bolsa de valores e mercado de ações são a mesma coisa, a B3 inclui outros tipos de investimentos além das ações. Alguns dos principais itens negociados no mercado de ações são as próprias ações, opções (que são direitos de compra ou venda de ações), ETFs (fundos que acompanham índices de mercado) e BDRs (títulos que representam ações de empresas estrangeiras).
Qual a importância do mercado de ações?
O mercado de ações é essencial porque ajuda empresas a crescerem ao fornecerem capital necessário e permite que investidores aumentem seu patrimônio, contribuindo para o fortalecimento da economia.
O mercado de ações incentiva o crescimento econômico ao permitir que empresas levantem fundos vendendo partes de si mesmas para o público. Esse capital extra permite que as empresas invistam em novos produtos, expandam suas operações e contratem mais funcionários. Para os investidores, o mercado de ações oferece a oportunidade de aumentar seu patrimônio, sem a necessidade de se envolver diretamente na gestão das empresas. Eles podem lucrar com a valorização das ações ou com a distribuição de dividendos, o que pode ser uma parte importante de uma estratégia financeira de longo prazo.
Além disso, o mercado de ações é crucial para o desenvolvimento de novos produtos e serviços, pois oferece às empresas os recursos necessários para inovar e crescer. Ele também proporciona um ambiente onde a oferta e a demanda por ações determinam os preços, refletindo o valor percebido das empresas. Isso beneficia tanto as empresas, que conseguem se financiar, quanto os investidores, que podem diversificar seus investimentos e buscar maiores retornos.
Quais instituições formam o mercado de ações?
Bolsa de valores
A bolsa de valores é o principal ambiente para comprar ações e negociar outros ativos financeiros. Existem diferentes bolsas no mundo, como a B3 do Brasil, ou a NASDAQ, NYSE e NYSE ARCA dos Estados Unidos. Essa instituição do mercado de ações deve gerenciar os riscos das operações para trazer mais liquidez ao mercado, atuando como uma espécie de negociadora de ações.
Entidades regulamentadoras
As entidades regulamentadoras protegem o mercado de ações contra golpes, fraudes e inconsistências das empresas, que podem prejudicar os investidores. No Brasil, a CVM é uma dessas instituições no mercado de ações que desenvolve, disciplina e fiscaliza o segmento de valores imobiliários.
Instituições financeiras intermediadoras
As instituições financeiras intermediadoras são aquelas que permitem a negociação das ações pelos investidores no mercado de ações. Ou seja, são as corretoras de valores, bancos que também têm essa função e distribuidoras de títulos e valores mobiliários. Eles disponibilizam o home broker, plataforma que permite ao investidor emitir as ordens de compra e venda. Essas instituições do mercado de ações também garantem suporte aos clientes sobre o funcionamento da bolsa, repassam dados sobre o mercado de ações, sistemas para análise, etc.
Empresas que vão ser negociadas
As empresas que vão ser negociadas são aquelas com capital aberto, que buscam captar recursos para o financiamento de suas atividades. Para serem autorizadas a operar no mercado de ações, elas precisam seguir uma série de exigências para garantir o compliance. Assim, elas precisam ter determinado nível de transparência e assegurar uma condição de participação igualitária aos investidores.
Investidores
Os investidores são pessoas físicas ou jurídicas que aplicam seu capital no mercado de ações e querem obter uma rentabilidade. Ainda há os investidores estrangeiros, isto é, pessoas que moram em outros países, mas decidem investir seu capital por aqui.
Quais são as formas de negociação no mercado de ações?
Mercado primário
O mercado primário é a forma de negociação no mercado de ações caracterizada pela primeira venda do papel aos investidores. Ou seja, a operação é feita diretamente com a empresa, normalmente por meio da Oferta Pública Inicial (IPO), quando ela abriu seu capital pela primeira vez. Também existe o follow-on, que acontece quando a companhia já tem capital aberto e decide emitir novas ações para captar mais recursos financeiros.
Mercado secundário
O mercado secundário é definido pela negociação de ações entre os investidores. Por exemplo, você quer se desfazer de alguns papéis e vai à bolsa de valores para encontrar pessoas interessadas em adquiri-los. Nessa situação, o dinheiro passa de um investidor para outro sem passar pela empresa.
Mercado de balcão
O mercado de balcão é um ambiente de compra e venda de ativos não negociados na bolsa de valores. Essa forma de negociação no mercado de ações é descentralizada e menos rígida do que a bolsa de valores, o que faz muitas empresas o buscarem quando não alcançam os requisitos necessários para listagem na bolsa.
Quais ativos são negociados no mercado de ações?
- Ações: menor fração de uma empresa.
- Opções de ações: contratos que permitem negociar um ativo por um preço fixo em um prazo futuro.
- Fundos de investimento: investimentos administrados por um gestor, cujas cotas são negociadas na bolsa de valores.
- Fundos de índices (ETF): fundos de investimento com cotas negociadas na bolsa, que replicam a rentabilidade de um índice de referência.
Esses são os principais ativos negociados no mercado de ações.
Como ocorre a formação de preço de uma ação no mercado de ações?
A formação de preço de uma ação no mercado de ações ocorre por diferentes fatores, especialmente oferta e demanda. O balanço patrimonial da empresa e as perspectivas futuras para o negócio podem resultar em uma procura maior ou menor, o que faz com que a emissão de ordens de compra ou venda aumente. Isso mostra se o papel é atrativo ou não, o que gera uma possível valorização ou queda no preço do ativo.
Quais são os tipos de ofertas de ações no mercado de ações?
Ofertas primárias
As ofertas primárias no mercado de ações caracterizam-se pela emissão de novas ações. Normalmente, o preço das ações em uma oferta primária é um pouco menor do que a cotação do mercado. O objetivo é atrair investidores e negociar todos os papéis para ter mais capital.
Ofertas secundárias
As ofertas secundárias ocorrem quando são vendidas ações já existentes. Ou seja, a negociação é feita entre investidores, o que significa que não há aumento de capital pela empresa. Todo o dinheiro envolvido fica com os envolvidos na operação.
IPO (Initial Public Offering)
O IPO, ou Oferta Pública Inicial de Ações, representa a abertura de capital da empresa. Ele pode ser feito com base em oferta primária ou secundária, mas sempre se caracteriza pela primeira negociação no mercado de ações de determinada companhia.
Follow-on ou oferta subsequente
O follow-on, ou oferta subsequente, é uma nova oferta de ações por uma empresa que já tem capital aberto. Esse tipo de oferta no mercado de ações permite que a empresa aumente sua captação de recursos, seja para expandir as operações, realizar aquisições, etc.
Quais os horários do mercado de ações?
Os horários do mercado de ações começam às 9h45min, com o leilão de pré-abertura até as 10h. O pregão inicia às 10h e segue até 16h55min. Até as 17h, ocorre a call de fechamento e, das 17h às 17h30min, há as negociações do after-market. Esses são os períodos tradicionais, que podem ser alterados em determinadas épocas do ano.
Invista no mercado de ações do Brasil ou do exterior
O mercado de ações é uma boa opção para quem tem perfil moderado ou arrojado e deseja construir seu patrimônio. Ele tende a acelerar os resultados, se as decisões tomadas forem certas. Por outro lado, exige um cuidado e um conhecimento maior.
No entanto, o que nunca se altera é o fato de o mercado de ações ter boas oportunidades de investimento. Dessa forma, você pode construir e consolidar seu patrimônio no longo prazo entrando no mercado de ações no Brasil ou investindo no exterior. Saiba como você pode receber seus rendimentos internacionais com a Remessa Online!
Resumindo
O mercado de ações funciona com a oferta de diferentes ativos da renda variável, cujo preço é definido por diferentes fatores. As empresas captam recursos financeiros e pagam proventos aos investidores. Assim, podem financiar suas atividades e executar projetos de expansão ou desenvolvimento de produtos e serviços.
Para entrar no mercado de ações, você precisa abrir uma conta em uma corretora de valores, escolher o ativo desejado e realizar a ordem de compra. Para selecionar a melhor instituição financeira, considere o seu perfil, seus objetivos, as taxas e a confiabilidade da empresa.
Crédito das imagens: Envato Elements